2014-05-18から1日間の記事一覧
スワップのエクスポージャーを消したい場合、逆のエクスポージャーをもつポジションを取ればよい。例えば、payer swap のエクスポージャーを消したい場合。payer swap はfixed の払い、floatの受けを意味する。これは、fixed rate bond short , floating rat…
イールドカーブの変化中期債あたりが上に膨らむ形になることをnegative butterfly shiftという。(逆はpositive)例えば、①中期中心に全体的に金利が上がっていく状況や、②短期と長期中心に全体的にきんりが下がっていく状況をさす。①では、中期債中心のポー…
yield curveの決定理論の1つ。需要と供給によって、イールドカーブは決定する。需要が大きいゾーンで、金利は低下してゆく。